Недавно ADNOC International Germany Holding AG объявила, что после успешного завершения дополнительного периода приемки 16 декабря 2024 года успешно прошла добровольную публичную оферту. В дополнение к акциям, которыми она ранее держала, она накопила 172 591 806 акций Covestro, что составляет 91,3% всех акций, выпущенных Covestro. ADNOC International Germany Holding AG является дочерней компанией XRG P.J.S.C. (ранее ADNOC International Limited, совместно именуемой «XRG» с приобретением и остальной частью ADNOC Group).

Приобретение является признаком того, что XRG видит Covestro в качестве ключевой платформы для высокопроизводительных материалов и специальных химикатов, и уверена в стратегическом видении Covestro и видении полностью замкнутой экономики. XRG заявила, что приобретение Covestro заложит прочную основу для ее стратегической цели-вхождения в пятерку крупнейших химических компаний мира.

Завершение

Транзакция по-прежнему должна соответствовать стандартным условиям транзакции, таким как антимонопольная проверка, обзор иностранных инвестиций и обзор субсидий ЕС на иностранные инвестиции. Ожидается, что пыль осядет не раньше, чем во второй половине 2025 года.

Рассмотрите весь процесс приобретения, уже в конце первоначального периода приемки по состоянию на 27 ноября XRG приобрела около 69,94 процента всех размещенных акций Covestro, что намного превышает минимальный порог принятия в размере 50 процентов плюс одна акция, предусмотренный в добровольной публичной оферте.

1 октября этого года Covestro (Covestro) подписала инвестиционное соглашение со связанными лицами в рамках Группы национальных нефтяных компаний Абу-Даби (ADNOC), включая ADNOC International и ее дочернюю компанию ADNOC International Germany Holding. Соглашение предусматривает, что приобретатель сделает публичное предложение всем акционерам Covestro по цене 62,00 евро за акцию.

Эта цена составляет

С премией около 54% по сравнению с ценой закрытия до сообщения о потенциальной сделке 19 июня 2023 года и на 21% по сравнению с ценой закрытия до начала официальных переговоров 23 июня 2024 года. При такой цене стоимость акций Covestro составляет около 11,7 млрд евро (около 91,3 млрд юаней).

Covestro также сообщил, что после завершения сделки компания увеличит свой акционерный капитал на 10% (около 18,9 млн акций) и выпустит новые акции ADNOC по цене предложения при заключении сделки. Этот шаг принесет Covestro дополнительный доход в размере 1,17 млрд евро.

По комплексным расчетам, совокупная стоимость этой сделки достигнет 12,87 млрд евро (около 100214 млрд юаней), которая, как ожидается, станет крупнейшей сделкой M & A в Европе в этом году. Это приобретение не только подчеркивает амбиции ADNOC International Group, но и открывает новые возможности для Covestro.